【2023年1月最新】為替リスクの具体的な影響|S&P500、オルカンにも関係有

こんにちは!甲(@koublog2)です。

為替リスクもあるから気を付けて、と言われる米国株投資。もちろん全世界株でも為替リスクはあります。

具体的にどれくらい影響があるのかご存じでしょうか?

Xさん
Xさん

S&P500もオルカンもドル転せずに円で買ってるから関係ないよ~

というのは完全に勘違いです。円で買っていても為替の影響は受けます。

今回は、具体的にどれくらいの影響があるのか?金額も含めて解説していきます。

甲(こう)
甲(こう)
投資ブロガー
Profile
投資ブロガー×ファイナンシャルプランナー。つみたてNISA、企業型DC、ジュニアNISAを駆使して非課税投資をエンジョイ中。余ったお金は特定口座にも入れてます。インデックス投資や不動産クラウドファンディング、お得なキャンペーンについてブログで情報発信中。
プロフィールを読む

直近20年では1ドル76.14円~151.94円で推移

上記グラフが直近約20年間の為替レートを示したものです。

一番円高になったときは1ドル76.14円、逆に一番円安になったのは1ドル151.94円。

2022年10月21日に32年ぶりの高値を付けました。

アメリカが利上げしてインフレを抑制しようとしていますが、日本は何もしないので円を売ってドルを買う動きを見せているのが一つの要因。

そもそも、円高・円安とはこういった意味となります。

  • 円高は円の価値が高くなる、つまり1ドルで同じ価値の円が買えなくなる
  • 逆に円安は円の価値が安くなる、つまり1ドルで円がたくさん買える

ややこしいですが、外国株に投資する際、円安になったほうがいいです

仮にS&P500に投資した場合に当てはめてみます。

S&P500に100万円投資し、為替レートが100円と仮定すると、S&P500の価値は10000ドルです。

これが円高、円安でそれぞれどうなるかというと…

円高or円安円高(1ドル75円)円安(1ドル135円)
保有資産価値75万円135万円

円で払ったお金は100万円で変わらなくとも、円高になるとその分目減りしてしまいます。

S&P500の価値が10000ドルで変わっていなくても、日本円に換算すると価値が変わってしまっているからですね。

ここ20年の最高値と最安値の水準ではありますが、為替だけで±20%ほど影響を受ける可能性があることを示しています。

ただこれは最高値と最安値なので、銀行や証券会社の予想では95~115あたりで推移すると予想されています。

ちなみに楽天証券にこんなグラフがありました。

出典:楽天証券

投資家が、円貨でS&P500に投資した場合に、円換算した投資成果を示しています。

ここで期間が2013年から2018年となっていることに注目していただきたいです。

もう一度上の20年間の為替の動きを見てみると、ちょうど円安に振れ始めたころから切り取ってますね。

為替で得をするように見せているような節も見て取れます。

S&P500の場合はドル円だけですが、オルカンの場合さらに複雑です。様々な通貨の値動きが絡んできます。

ただ、それは通貨を分散して持っているとも取れるので、リスク管理的にはプラスとも言えます。

ここ数年は円高傾向だったが、最近は円安傾向

2015年あたりから、徐々に徐々に円高になっていっていました。(為替リスクをとったインデックス投資的には損)

この時期、日本は金融緩和していましたが、アメリカは金利を引き上げていたわけです。

金利が低いと企業がお金を借りやすいので景気は良くなっていく傾向にあります。

アメリカは逆に金利を高くしていたので、その差で徐々に円高していったわけですね。

(もちろん金利以外にも様々な要因が絡んでいます)

そしてコロナウイルスによってさまざまな経済活動が停止を余儀なくされたため、アメリカも金融緩和を行いました。

その結果、現在は円安方向に向かってきています。

2022年の1月3日にS&P500が最高値を更新してますが、それに加えて円安でも価値が上がっているわけですね。

2023年現在、S&P500は下落傾向にあり、さらに円高に振れている影響でマイナスが顕著な状況となっています。

2022年10月に32年ぶりの円安水準に

2022年10月21日、円相場は1ドル=151円台まで値下がりしました。

ドル円の為替レートの推移がこちら。

これにより保有しているS&P500やオルカンの値動きがどうなっているかというと…

S&P500の指数としての値動き
eMAXIS Slim S&P500の値動き

指数としては下落傾向ですが、eMAXIS Slim S&P500は下落していないですね。

オルカンの指数としての値動き
eMAXIS Slim 全世界株式の値動き

S&P500もオルカンも指数としては最高値を更新していた今年1月頃と比べると下落しています。

ただ、それを補うほどの円安により、プラスになっているわけですね。

為替リスクを負わずに外国に投資したいのであれば、「為替ヘッジあり」の投資信託を購入すればリスクは軽減されます。

ただその分手数料もお高くなっているのであまりお勧めはできません。

為替の影響を回避したければ別の投資も検討

あわせて読みたい
不動産クラファンは儲からない?メリット・デメリットを他投資と比較|2023年最新
不動産クラファンは儲からない?メリット・デメリットを他投資と比較|2023年最新

為替の影響を回避したいけど為替ヘッジありの商品は手数料の問題で投資したくない…

そういう方には不動産クラウドファンディングも投資先の一つとしてお勧めできます。

為替や株価のように大きく値が動くことがなく、通常の不動産投資よりも低リスク。

インデックス投資との比較を行った表がこちら。

不動産クラウドファンディングインデックス投資
最低投資金額1万円から100円から
流動性(売りやすいか)やや低い高い
価格変動リスク低い高い
元本割れに対処できるか優先劣後方式ありなし
平均利回り5%前後長期投資で4~6%

会員登録するだけでAmazonギフト券が貰えるサービスもあります。

詳しくは不動産クラウドファンディングは儲からない?他の投資と比較したメリットを解説にて解説しておりますので、参考までに。

まとめ:円貨決済しても為替影響はある

今回は、為替影響で金額にどれくらいインパクトがあるかを紹介しました。

  • 2022年10月21日に32年ぶりに1ドル=151.94円の円安
  • 円安になったほうが資産価値は増える
  • 直近では円高に振れている

自分のとっているリスクがどれくらいなのか把握しておくことは長期で投資していくうえで重要です。

少しでも参考にしていただければ幸いです。

ということで、今日はこの辺で、それでは!

あわせて読みたい
【2023/1月】Amazonギフト券が貰える21社の不動産投資セミナーまとめ!
【2023/1月】Amazonギフト券が貰える21社の不動産投資セミナーまとめ!
あわせて読みたい
300万円以上の損。入社当時から投資や固定費改善やってたら?|私の6つの失敗
300万円以上の損。入社当時から投資や固定費改善やってたら?|私の6つの失敗
ABOUT ME
甲(こう)
甲(こう)
投資ブロガー
投資ブロガー×ファイナンシャルプランナー。つみたてNISA、企業型DC、ジュニアNISAを駆使して非課税投資をエンジョイ中。余ったお金は特定口座にも入れてます。インデックス投資や不動産クラウドファンディング、お得なキャンペーンについてブログで情報発信中。
無料の面談でAmazonギフト券をゲット

ギフト券が貰えるセミナー情報まとめ

無料でギフト券が貰えるセミナー情報まとめ

投資系のセミナー、面談でAmazonギフト券などが貰えるサービスをまとめました。

1社の面談で最高50,000円分のギフト券を貰うことができます。

記事URLをコピーしました