【どっちがいいの？】インデックス投資と高配当ETFの比較・メリット・デメリット
甲
フリギワ
ジャックとジルの投資話は本当？実際に複利で計算！【SP500やオルカンで比較】
甲
ジャックとジルの投資話は年利10%という狙って出すのは難しい利回りで語られている。
年利8.7%だとジルがジャックを追い越すことが可能。
インデックス投資を実践している方で複利の凄さを知らない方はいないとは思います。
複利について「ジャックとジルの投資話」という興味深いエピソードがありましたので、そのエピソードについて
本当にその通りになるの…？
ということを検証していきます。
今回の記事で、以下の2点がわかります。
- どれだけ若いときから投資できていたほうが得か
- 年平均リターンによる影響がどれだけ大きいか
参考にしていただければ幸いです。
複利については下記の記事で単利との違いを含めて解説しています。
関連記事:【インデックス投資】資産が倍になるまでの算式、72の法則について解説
タップできる目次
ジャックとジルの投資話を複利で計算
ジャックとジルの投資話は「家庭の金銭学」という本に載っているエピソードです。
この本、めちゃくちゃ分厚い(900Pくらい)ので読むのは気合が要ります…
ジャックが弟で、ジルが姉です。双子の想定とします。
年利10%相当で投資した場合の65歳時点の複利効果は？
複利の凄さを知るため、二人が投資した金額によって65歳時点の資産がどうなるのか計算してみます。
ジャックは18歳から8年間、50万円ずつ投資しました。
ジャックの投資金額は総額400万円ですね。
ジルは26歳から40年間、50万円ずつ投資しました。
ジルの投資金額はジャックの5倍、総額2000万円です。
投資対象はどちらも同じ(S&P500)で、年平均リターンで10％を上げるとします。
65歳時点での総資産はどうなっているでしょうか。
これを実際にシミュレーションしてみると…
| 利回り10％の場合 | 投資元本 | 65歳時点 |
|---|---|---|
| ジャック | 400万 | 2億5878万 |
| ジル | 2000万 | 2億2129万 |
ジャックの資産は2億5878万
ジルの資産は2億2129万
年利10％だと、3749万もの差がつきます。
投資元本は1600万もジャックのほうが少ないのに、です。
8年間の差がついてしまっただけで、その後から投資を続けても追いつけないというのは衝撃ですね。
オルカンに投資した場合の65歳時点の複利効果は？
上の例は、年利10％の想定です。S&P500は、確かにここ30年での平均リターンが10.7％あるので、現実的なシミュレーションだと言えます。
では、オルカン(全世界株)にあてはめるとどうなるかも検証してみます。
オルカンは、ここ30年での平均リターンが8.7%です。
| 利回り8.7％の場合 | 投資元本 | 65歳時点 |
|---|---|---|
| ジャック | 400万 | 1億4738万 |
| ジル | 2000万 | 1億5182 万 |
投資商品がオルカンだった場合は、42年目で二人が59歳の時に逆転するみたいですね。
オルカンへの投資ならばジルがジャックに追いつくことができます。最終金額は
- ジャック：1億4738万
- ジル：1億5182万
となりました。
TOPIXに投資した場合の65歳時点の複利効果は？
TOPIXは東証株価指数のことで、日本の代表的な指数ですね。
東京証券取引所の1部上場している全銘柄を対象にして、計算されます。
われらがTOPIXは(残念ながら)ここ30年の平均リターンは1.7％です。
オルカンの計算結果の時点でジルがジャックに追いついていたので、TOPIXはシミュレーションするまでもない感じはしますが、一応載せます。
| 利回り1.7％の場合 | 投資元本 | 65歳時点 |
|---|---|---|
| ジャック | 400万 | 833万 |
| ジル | 2000万 | 2831万 |
最終金額は
- ジャック：833万
- ジル：2831万
…日本国民としてはちょっと残念な気持ち。
ジャックとジルの話は複利の力を表すのにいい題材ではありますが、そこには年利10％という狙って出すにはかなり高い利回りが絡んでいることを認識しておく必要がありますね。
過去30年なので、
- ドットコムバブル
- リーマンショック
- コロナショック
これらの暴落のすべてに耐え抜き、売らずに我慢してきた人だけが辿りつける境地となります。
関連記事:【過信は禁物】米国株の暗黒期について【インデックス投資】
とはいえ、若いときから投資しておくことによる差は歴然です。
右肩上がりを信じるならば、という前提付きですが、早くに投資しておくに越したことはないですね。
銀行預金に預けたらどうなるか？
ジャックとジルの二人が投資に対して抵抗があり、貯金だけをしていたら…？
その場合利息でどれだけ増えるかもついでに紹介します。
銀行預金の金利は、高いところで0.2%ほど。
| 利回り0.2％の場合 | 投資元本 | 65歳時点 |
|---|---|---|
| ジャック | 400万 | 436万 |
| ジル | 2000万 | 2080万 |
グラフ上、複利の効果をほとんど感じることはできません。
一応複利は効いてはいるのですが…
最終金額は
- ジャック：436万
- ジル：2080万
ジャックの金額でTOPIXの半分くらいですね。
銀行預金だけに頼った場合いかに増えないかがよくわかります。
時間があれば必ず儲かるというわけではないので注意
今回紹介したジャックとジルの投資話のシミュレーションは、過去のリターンを参考に計算を行った結果となります。
世界の人口が増え続け、経済が成長し続けることを信じるのであれば早い時期に投資しておくべきなのは間違いありません。
私も経済成長することを信じて投資を行っています。
ただ、未来に絶対はありません。
過去にも、10年単位で経済成長しなかった時期があることも事実。
その時期を乗り越えられたひとだけが、数十年単位で見たときにトータルで10%の利回りを達成できたということです。
自分のリスク許容度を考えつつ、どのように投資していくべきか考えていきましょう。
積立NISAの複利効果はどれくらいあるのか？
2024年からは新NISAとなりますが、積立NISAで複利効果を計算するとどれくらいになるのかも紹介しておきます。
毎月3.3万円、20年積み立てると、年利5%の想定で1370万円ほどになります。
元本800万円に対して570万円の利益ですね。しかも積立NISAの制度上、利益に税金はかかりません。
ジャックとジルの話、自分の場合ならどうなるかシミュレーションしてみる
この記事を読んでいる方はFIRE(経済的自立、早期リタイア)にも興味のある方が多いのかなーと思ってます。
目標金額と想定利回り、FIREまでの目標期間を入力すると月々いくら積立てれば達成できるか？を計算できるツールを用意しました。
あわせて読みたい
FIREまでのシミュレーション！毎月いくら積立てればいいのかWeb上で計算
上記の記事内にWeb上で計算できるツールを置いていますので気になる方は是非どうぞ！
リベ大の両学長もジャックとジルの投資話を紹介
ジャックとジルの投資の話は、リベラルアーツ大学の両学長も紹介されています。
今や登録者200万人越えの投資系Youtuberですね。
昔も同じ話を投稿されていましたが、アニメーション動画になってリニューアルされているので見返したい方は是非どうぞ。
インデックス投資だけだと不安な方へ…
直近では、インデックス投資は下落傾向にあります。
米国の景気も悪化してきており、不安に感じる気持ちもわかります…
さらに為替も乱高下してますからね、想定以上のリスクを取ってしまっている方も多いはず。
選択肢の一つとして、不動産のクラウドファンディングはおススメできます。
期間限定のキャンペーンとして、無料登録だけでAmazonギフト券がもらえる不動産クラウドファンディングのサービスもあります。
左の記事で不動産クラウドファンディングの紹介をしています。
右の記事では不動産投資の面談でAmazonギフト券が貰えるキャンペーンを紹介。
まとめ:ジャックとジルの投資話は複利の凄さがよくわかる
今回は、家庭の金銭学からジャックとジルの話を参考に、複利の凄さと若いうちから投資することによる影響について紹介しました。
- 年利10％だと、8年間の差で、元本を5倍積み上げても追いつけない
- 年利8.7％(オルカン)だと追いつける
- 株価が右肩上がりになることを信じるのであれば、早くに投資しておくに越したことはない
若いうちから、「無理のない範囲で」投資しておくことは重要ですね。
かのウォーレンバフェット氏はなんと11歳から投資を始めたそうです。
世界一の投資家はスケールが違いますね…
ということで、今日はこの辺で！それでは！
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投資ブロガー×ファイナンシャルプランナー。つみたてNISA、企業型DC、ジュニアNISAを駆使して非課税投資をエンジョイ中。余ったお金は特定口座にも入れてます。インデックス投資や不動産クラウドファンディング、お得なキャンペーンについてブログで情報発信中。
